聲明：本筆記為筆者主觀認知做的重點，方便筆者查找資料為主，故建議讀者去聽節目以利了解前因後果。筆記內括號內容為筆者主觀想法補述
股癌EP557 36:24有云：非常感謝各位聽眾會幫我做筆記，現在要強調一下，作筆記的這個讓我非常感恩，只是有滿多筆記都會幫我自己去亂節錄重點，再來這要稍微注意一下，不是說不能寫筆記，只是覺得有些東西還是要儘量去找原形食物啦，那有人幫你總結快速的做複習我覺得很好
壹、節目內容
一、閒聊
(一)、出國
1.好險最後安哥退燒可以一起出國
2.安哥亂丟水果：以前會制止，但其實可以機會教育
3.到villa安哥食量變大
4.這次住寶格麗bvlgari的villa，去看一下有多屌
5.體感：價格兩到三倍的four season，特別的地方是在出機門就有人幫忙處理出關事務，其他就跟four season差不多，一晚二到五萬的人不少，超過十萬的人就比較少一點，可能是用錢去篩掉人數
6.若只是想體驗南島氛圍，看享受漂亮泳池的villa，不用花到十幾萬
7.褓母服務：唯一感受到東南亞物價的地方，把安哥照顧得很好
8.邊際效應遞減：花錢是數倍的，但服務品質很難感受到數倍提升
(二)、祝大家情人節快樂：又忘記準備情人節禮物了
(三)、昨天有記得老婆生日，請他們準備蛋糕
二、市場話題
(一)、盤面狀況
1.台股極好：才一個多月已經快要做到去年的績效了
2.美股還在水下：跌到看不懂，前幾天跌軟體，現在跌AI亂殺產業
3.meiko買不到兩個多星期報酬70幾%，想不到有這樣的發展
(二)、應材
1.財報最重要的是業績指引，過去數字是拿來驗證用的
2.賺錢重點：比拼誰對未來的想像比較準，可以猜到別人的預期
3.HBM的疊加效應：追求的不只是數量，厚度也會增加，從12層到20層
4.對應材的利多：需要更多的材料沈積、化學機械平坦化CMP製程
5.檢測：冷場發射CFE電子束居於壟斷地位項目
6.玻璃基板：英特爾封裝很強大的環節
7.營收受到壓抑：被無塵室卡到
8.設備廠務股極好，只是被出貨而已，現在確認判斷無誤
9.現在確認先前判斷無塵室是瓶頸完全沒錯
10.等到廠務設備股採均線、沒破底、打底、破底翻再去重新介入
11.但台股有很多標的可看，不一定會想看這個題材
12.金句：出事情的不會是你的公司，而是你的成本，你套很高賠很多錢是自己要去改善的，而不是隨便去抹黑一家公司是什麼垃圾公司，因為人家的業績可能真的很好，只是你要去找一個更好的介入機會
(三)、michael burry發做空Palantir報告
1.他的AUM其實不多，比某些市場大哥還少
2.對Google發百年債券一事過度擬合：找尋合適的案例來佐證自己的看法，忽略例外
3.金句：很想笑這些快樂寶貝，你們就儘量拜神啦，然後有一天你的神都會讓你失望，所以千萬不要拜神
4.PLTR特別的地方在於要派工程師PM去公司整理串資料，資料是複雜且格式多樣的
5.有時候難的東西不是技術難，而是信賴基礎和合作研發量能有限
6.若某軟體很多競品，為何會拿到訂單？若產品都差不多，此產品有何過人之處？
7.金句：你行你上麻
8.金句：雖然都比較謙虛的方式說，感謝市場賞飯吃，但那麼多白痴我不賺你的錢，誰要賺你的錢，總是會有人把你的錢賺走
9.PLTR和cloudflare最大問題就是估值而已，當初PLTR在80幾元賣很多
10.等到均線拉平之後再來介入
(四)、AI模型點評
1.模型到後面已經偏向是大宗商品，很難分辨模型差異
2.蘋果方向正確：發現模型輸人，放大家去競爭，採用勝者模型來提升自家模型
3.使用者體驗為主，不會細究背後的模型
4.AI agent最終未必綁在軟體而是硬體，搞不好硬體會吃掉軟體
5.隨插即用的軟體就可能是被AI取代的
三、回答QA的部分
(一)、技術分析的東西去問AI就好了，而基本面反而是AI打不出來的，在量化分析應該已經某程度可以交給AI去做討論了
貳、心得感想
一、拜神真的很容易失望的
參、操作日記：(無推薦買賣之建議，只是記錄自己的操作紀錄，不要亂跟單當韭菜)
一、買葡萄避險過年
肆、重點
一、金句
(一)、出事情的不會是你的公司，而是你的成本，你套很高賠很多錢是自己要去改善的，而不是隨便去抹黑一家公司是什麼垃圾公司，因為人家的業績可能真的很好，只是你要去找一個更好的介入機會
(二)、很想笑這些快樂寶貝，你們就儘量拜神啦，然後有一天你的神都會讓你失望，所以千萬不要拜神
(三)、你行你上麻
(四)、雖然都比較謙虛的方式說，感謝市場賞飯吃，但那麼多白痴我不賺你的錢，誰要賺你的錢，總是會有人把你的錢賺走
二、本集啟發
(一)、廠務設備股打底不破底時再來考慮介入，因為先前就提過本益比便宜，反而不怕大盤修正，修正理論上相對要有支撐，所以可以比較安心丟進去放，套一句這集說的，有問題的不是公司而是成本，現在修正下來反而是機會
(二)、若最終AI模型取決於硬體的話，好像就直接往更新更強更厲害的硬體去看，也很難找得到壟斷的廠商
(三)、關於廠商合作部分，想到以前孟恭提過，EMIB概念股要找和英特爾關係好且有合作的廠商才有機會切入，以前都沒想過為何需要找關係好且合作的廠商，但如果RD和PM資源有限的話，那就很合理了，而這概念應該要用到未來的分析上，避免研究基本面的同時，忽略了實際的變化
(四)、等到PLTR和NET這兩間均線拉平之後再來做介入
三、節目內容
(一)、盤面狀況
1.台股極好：才一個多月已經快要做到去年的績效了
2.美股還在水下：跌到看不懂
3.meiko買不到兩個多星期報酬70幾%，想不到有這樣的發展
(二)、應材AMAT
1.財報最重要的是業績指引，過去數字是拿來驗證用的
2.賺錢重點：比拼誰對未來的想像比較準，可以猜到別人的預期
3.HBM的疊加效應：追求的不只是數量，厚度也會增加，從12層到20層
4.對應材的利多：需要更多的材料沈積、化學機械平坦化CMP製程
5.檢測：冷場發射CFE電子束居於壟斷地位項目
6.玻璃基板：英特爾封裝很強大的環節
7.營收受到壓抑：被無塵室卡到
8.設備廠務股極好，只是台積電法說後被出貨而已
9.現在確認無塵室是瓶頸
10.等到廠務設備股踩均線、沒破底、打底、破底翻再去重新介入
11.但台股有很多標的可看，不一定會想看這個題材
(三)、Michael Burry發做空Palantir報告
1.他的AUM其實不多，比某些市場大哥還少
2.對Google發百年債券一事過度擬合：找尋合適的案例來佐證自己的看法，忽略其他案例
3.PLTR特別的地方在於要派工程師PM去公司整理串資料，而資料是複雜且格式多樣的
4.有時候難的東西不是技術難，而是信賴基礎和合作研發量能有限
5.若某軟體很多競品，為何會拿到訂單？若產品都差不多，此產品有何過人之處？
6.PLTR和cloudflare最大問題就是估值而已，當初PLTR在80幾元賣很多
7.等到均線拉平之後再來介入
(四)、AI模型點評
1.模型到後面已經偏向是大宗商品，很難分辨模型差異
2.蘋果方向正確：發現模型輸人，放大家去競爭，採用勝者模型來提升自家模型即可
3.使用者體驗為主，不會細究背後的模型
4.AI agent最終未必綁在軟體而是硬體，搞不好硬體會吃掉軟體
5.隨插即用的軟體就可能是被AI取代的
四、QA部分
(一)、技術分析的東西去問AI就好了，而基本面反而是AI打不出來的，在量化分析應該已經某程度可以交給AI去做討論了