一、概論
(一)、閒聊
1.諾亞撞到受傷送林口長庚急診縫合。真好奇有沒有兒保社工介入關懷
2.擔心諾亞受傷，考慮要不要送他去學一些安全的才藝
(二)、市場話題
1.很北爛小作文
(1).不只韭菜圈，專業圈也會傳這種東西
(2).主要看說發小作文的人信用如何，決定會不會有人採信，並影響股價波動
(3).基本上只要有華麗文藻對句工整的小作文，大部分都是唬爛的，有點像是詐騙集團幹出來的事情
(4).即便知道是假的，只要有盤子要接刀，大戶就先上去推，然後送幸福，我預判你的預判
(5).就像是蘋果的摺疊機傳言，還在研究怎麼可能算得出ASP，然後說取消的消息也不對
(6).幻想文也有可能真的推了好幾根上去，然後撐到大家發現騙局才會跌
(7).這種小作文可能會變成一種題材，讓大家發現某個族群，去推動族群的輪動
(8).說不定某些奇怪的小作文出來就進去做當沖或隔日沖，會有不錯的效果，但需要回測看看
2.工具機產業
(1).USD對日圓，150那邊的鐵板區已經測試了3次，估計會走假突破，並跌回來的狀態，因此推測日圓之後應該不會再貶了，甚至可能升值，影響進出口
(2).台灣的工具機主要是靠做出跟日本差不多的品質，但相對便宜出口賣給其他國家。因此日圓若持續貶值，就會影響台灣工具機的競爭力。
(3).中國的復甦會影響工具機廠商的拉貨，現在很多資金開始丟進去中國賭復甦了，雖然之前很多次都崩爛，所以這次也是有可能崩爛。如果不買中國股票，就去買出口到中國，做中國生意受惠的廠商。(中租?
(4).歐洲出口大概佔三、四成，看烏俄戰爭結束，對於工具機廠商來說是大利多。而川普選上可能會強制介入調停烏俄戰爭
3.戰爭重建概念股，現在已經有資金先丟進去蹲，等著今年下半年烏俄戰爭打完，去發動重建的題材，現在估計是絕對低點了，基期很低
(1).基礎建設(鋼鐵?水泥?)
(2).運輸海運(散裝船?)
(3).重建(IFRA?開拓重工CAT?聯合租賃URI?)
(4).工具機(亞德克?上銀?)
4.在牛市狀況下，大盤出現大回檔時
(1).股價在右上角的通常有一堆主力大戶在船上，在回檔時會撐住
(2).拉上去在高原盤整的，通常會殺得很兇
(3).資金會往低基期尚未起漲跌無可跌的股票停泊資金，因為這種股票上面的籌碼超穩，短線客、賭題材的都已經走光了，沉澱下來的都是死忠幫的股東、公司派、大股東、主力、法人，線圖上會長得像是左邊一個大斜坡下來，然後盤整超久的地方，這個就是大家的共識價位，不太會下去破底
(4).像是之前各種復甦的產業：PMIC、CIS、MCU
5.目前看複合年成長率要維持30~50%，大概只有AI了，PC、NB還早
(三)、回答QA的部分
1.婚姻不一定要執著於不能離婚
2.IP股就是很貴，估值很高，像是世芯、創意、安國、安格、聯詠
(1).公司也知道市場喜歡給IP公司高估值，就故意去沾邊可以拉抬股價
(2).IP股很難交易，像是世芯、創意、晶芯科這些股票是真的很貴，只要營收獲利開得出來，就可以維持高估值
(3).一般散戶建議不要碰，像是力旺在下跌的時候很兇，只有在半導體投資產業很專精的人，或者是一堆內部消息才適合，像之前晶芯科2021、2020狂噴時沒人知道為何，現在才知道Meta合作的專案
(4).做IP股的人，認知能力要很好，許多IP賺錢的人高機率是賽到
3.安謀ARM在手機領域上已經無敵了，現在切入PC、伺服器很有競爭力
4.接受自己的獨特性真的挺重要的
5.幫小孩規劃，直接市值型ETF，0050、006208、VTI、VOO、IVV、SPY
6.用質押的方式取得較為便宜的資金去還掉高利率的資金是不錯的財務操作，只是要小心擔保品的波動
7.房貸頭款最難，無病呻吟，欠罵
二、心得感想
(一)、上古集數有提過美國基礎建設的東西，那時候癌大提到的是IFRA ETF，從裡面可以撈出不少重建題材的東西，但可能還需要驗證
(二)、整合現在癌大的東西，對比癌大過往曾提到過的產業和標的，大概可以推論出癌大說到的某些產業對應的標的是什麼，運輸海運大概就是散裝船，工具機大概就是龍頭亞德克吧!
(三)、離婚後的自由真的有很大的快樂，不要為了禮教觀念而選擇彼此折磨，反正小孩幸福就好
(四)、關於IP股賽到和估值掉下來的時候，剛好癌大提到的就是我啦!當初世芯因為天津飛騰事件連鎖跌停板時，就剛好有進去卡位，當初的策略很簡單，就是跟台積電一樣，掉了客戶但公司本體就是強的情況下，高機率會再找到新客戶漲回來，而IP股一堆智慧財產的東西，就算掉客戶也應該還好，找新的客戶補單就好了。於是大概在四百多和六百多丟了一點部位進去玩，只可惜當時的策略是回到一千元賣掉。只好在一千五的時候認錯追高回補了
(五)、關於接受不完美的自己真的很重要，算是一個和自己整合，與自己和解，放過自己，讓自己擁有更好的未來，需要很大的勇氣去接受，但接受之後人生會變得很舒坦
三、提及標的：
(一)、沒有特別提及某標的
四、產業趨勢
(一)、工具機產業
1.USD對日圓，150那邊的鐵板區已經測試了3次，估計會走假突破，並跌回來的狀態，因此推測日圓之後應該不會再貶了，甚至可能升值，影響進出口
2.台灣的工具機主要是靠做出跟日本差不多的品質，但相對便宜出口賣給其他國家。因此日圓若持續貶值，就會影響台灣工具機的競爭力。
3.中國的復甦會影響工具機廠商的拉貨，現在很多資金開始丟進去中國賭復甦了，雖然之前很多次都崩爛，所以這次也是有可能崩爛。如果不買中國股票，就去買出口到中國，做中國生意受惠的廠商。(中租?
4.歐洲出口大概佔三、四成，看烏俄戰爭結束，對於工具機廠商來說是大利多。而川普選上可能會強制介入調停烏俄戰爭
(二)、重建概念股，持續等待烏俄戰爭結束的那天，若川普選上可能會強制介入調停烏俄戰爭，現在已經有資金先丟進去蹲，等著今年下半年烏俄戰爭打完，去發動重建的題材，現在估計是絕對低點了，基期很低
1.基礎建設(鋼鐵?水泥?)
2運輸海運(散裝船?)
3重建(IFRA?開拓重工CAT?聯合租賃URI?)
4工具機(亞德克?上銀?)
五、持續關注的標的
(一)、台積電2330
1.台積電那個跳空的位置625非常關鍵，價格回來有守住，就是做多的地方
2.Meta的MTIA晶片會下在N3或N5，搭載博通或台積電的CoWos
(二)、輝達(NVDA)
1.產品線：H100、B100、L40s、CUDA軟體、R100、X100
2.H100：原本是八顆GPU加上2顆Intel 的Sapphire Rapids，現在打算採用自家的grace CPU推出Oberon全自家晶片方案
3.grace CPU採用Arm的架構，之後的R100、X100估計都會採用
4.Meta：35萬顆H100
(三)、超微(AMD)
1.MI300系列
2.微軟是MI300大客戶
(四)、世芯ky
1.AWS的推論晶片Inferentia
2.英特爾的Gaudi晶片(Habana)
(五)、特斯拉(TSLA)
1.估值高、能源業務強、NACS充電業務有成長性、FSD V12晶片、Robotaxi、人形機器人Optimus不確定能夠商用、Dojo晶片、語言模型Grok、
2.預計年終獎金拿到之後可以丟進去試試看，打進去後就不管，用鎖部位上限的方式來做風控。
(六)、Celestica(CLS)
1.出GoogleTPU的伺服器
2.OEM、ODM本益比，基本上10倍算是合理，但AI可以給高一點，大概落在15~20倍之間
3.關注Flextronic(FLEX)的搶單分食
(七)、戴爾(Dell)
1.算下來戴爾是便宜的股票
2.AI PC預計2025年開始有顯著的貢獻
3.AI伺服器的業務擴張
(八)、cloudflare(NET)
1.邊緣運算的需求可能是被低估的，未來將GPU伺服器會加強放到各個端點的伺服器上
2.全球310個城市部署了機房伺服器，目前已經鋪到了120個，之後會加速。預計2024年會完成布置全球310個城市的邊緣AI伺服器布局
3.NET具備拿到晶片的能力，還有注意到邊緣運算的商機
4.資安布局：Cloudflare One ，推動SD-WAN and zero trust services
(九)、Meta
1.算力：35萬的H100晶片，還有等同於25萬H100的其他晶片，可能是A100或MI300，Reels可能需要大量的演算法
2.MTIA晶片搭載晶心科AX25-V100核心處理器，會下在N3或N5，會搭載博通或台積電的CoWos，用水冷為目標
3.可關注ASIC晶片、機殼、滑軌(川湖?)
4.Llama模型可以關注一下，開源的模式可以促進技術的快速發展
5.Meta Quest
(1).為一台MR裝置，比較偏向娛樂用的遊戲機，或瑟瑟的壞壞機
(2).價格真的經濟實惠，看到vision pro很酷炫的人，可能會推升到Meta Quest的銷量
(3).可以期待高通或Meta去開一個R1晶片來加強功能，不要放在原本的Soc晶片裡面
6.VR為虛擬實境、AR為擴增實境、MR為混合實境，目前這兩台裝置都符合MR
(十)、Spotify
1.廣告的業務，Audience Network可以再持續關注
2.使用AI伺服器來加強演算法，進而推進廣告業務投放的精準度
六、持續關注的產業趨勢：
(一)、AI相關
1.NVIDIA：H100、G100
(1).Meta：35萬顆H100
2.AMD：MI300系列
(1).微軟是MI300大客戶
3.博通(AVGO)：Google的TPU
4.Marvell：AWS Annapurna的Trainium訓練晶片
5.世芯(3661)：AWS的推論晶片Inferentia、英特爾的Gaudi晶片(Habana)
6.晶心科：Meta的MTIA晶片，搭載AX25-V100核心處理器
7.高通的SD X Elite晶片將成為最新一代AI PC的晶片
8.Arm架構的市佔率將持續提升
9.AI PC約2025年開始有明顯的營收
(二)、邊緣運算
1.行動邊緣運算MEC
(1).接近終端的小型伺服器，伺服器的用量會更大
(2).受惠：CSP(google?ASW?Meta?)、DNS業者(cloudflare(NET)、是方?)、BMC晶片(信驊?新唐?)硬體散熱?軟體資安防護(Palo Alto Networks(PANW)、Zscaler(ZS)、CrowdStrike(CRWD)、Fortinet(FTNT)?)
2.保密需求的IPC工業用電腦
(1).做MEC的廠商要有能力說服客戶買單
(2).受惠：研華?虹堡?其陽?
3.儲存的需求大爆發
(1).文生影的趨勢，導致存儲的傳統伺服器需求大爆增：
(2).HBM?Dram?CDN業者、伺服器存儲業者
(3).受惠：美光?CDN業者(NET?AKAM?FSLY?)、伺服器存儲業者(PSTG?MDB?ORCL?)
4.網路速度需要更快更大的頻寬
(1).文生影的趨勢，也會導致頻寬相關的產業需求大爆增，尤其是wifi7
(2).800G路由器? SDN?wifi7?
(3).受惠：智邦?智易?聯發科?立積?瑞昱?
5.消費性裝置
(1).手機晶片?NPU?AI手機?AI筆電?
(2).受惠：聯發科?祥碩?戴爾?
(三)、等復甦的：
1.消費IC：瑞昱?聯詠?祥碩?譜瑞?創惟?凌陽?義隆?
2.MCU：新唐?盛群?松翰?
3.PMIC：茂達?力旺?
4.戰爭重建概念股，現在已經有資金先丟進去蹲，等著今年下半年烏俄戰爭打完，去發動重建的題材，現在估計是絕對低點了，基期很低
(1).基礎建設(鋼鐵?水泥?)
(2).運輸海運(散裝船?)
(3).重建(IFRA?開拓重工CAT?聯合租賃URI?)
(4).工具機(亞德克?上銀?)
(四)、VR、MR、空間運算：
1.vision pro
(1).為一台MR裝置，很讚不考慮價格的話，vision pro是一台很棒的電影機、工作事務機。可以像是在家有個超大高清畫質的電影院
(2).vision pro是封閉式的裝置，很多的APP也不給裝，也會刻意隱藏某些功能，用網頁瀏覽看VR需要去safari打開web XR啟動，但一樣會被鎖畫質
(3).see through功能比Meta強大太多了，其中最重要的為R1晶片，扮演著很重要的角色。大部分人都是在關注主晶片M2和高通Snapdragon XR2晶片
(4).眼球追蹤功能很厲害，這些技術可以看出蘋果還是很強大的
(5).目前裝置還是偏重，有些人會戴不了太久。以後還是會改善的，像是當初的手機和筆電，第一代都不太好，但時代的演進會促成趨勢的成立，技術成熟後規格會慢慢提升
(6).短期上可能會去看一些傳輸晶片的廠商，這是技術的關鍵
2.Meta Quest
(1).為一台MR裝置，比較偏向娛樂用的遊戲機，或瑟瑟的壞壞機
(2).價格真的經濟實惠，看到vision pro很酷炫的人，可能會推升到Meta Quest的銷量
(3).可以期待高通或Meta去開一個R1晶片來加強功能，不要放在原本的Soc晶片裡面
3.VR為虛擬實境、AR為擴增實境、MR為混合實境，目前這兩台裝置都符合MR
(五)、車用
1.壓品牌大於IDM
2.可看導線架、車用晶片
3.車電今年應該還好
4.等降息電動車重回拉貨
(六)、去中化
1.廣達：泰國、越南、墨西哥
2.緯穎：馬來西亞、墨西哥
3.Celestica：泰國、馬來西亞、墨西哥
4.英業達：馬來西亞、越南、墨西哥
(七)、低軌衛星
1.等starlink IPO，估計之後有機會炒作一波
(八)、摺疊手機
1.大概2025或2026才會反應
2.增長性會很好，但這是基於基期很低的緣故
3.目前蘋果的折疊手機還在實驗中，可能會先從大尺寸的iPad開始推，再拓展到iphone
受惠：兆利(3548)?、富世達(6805)?
(九)、FOPLP(半導體面板級扇出型封裝)
1.主要看設備廠：志聖?均豪?